23 Ενδιάμεση Προοπτική Κρυπτονομισμάτων
Crypto Trends προς Παρακολούθηση & 2024 Bitcoin Halving
Θέματα που συζητήθηκαν στη μελέτη:
Το Crypto Trends to Watch & 2024 Bitcoin Halving είναι μια μελέτη 2023 Mid-Year Crypto Outlook από την BITmarkets. Η μελέτη περιγράφει τις σημαντικότερες αποκαλύψεις της αγοράς κρυπτονομισμάτων από την αρχή του 2023.
Το παντοδύναμο Bitcoin έχει εκτοξευθεί πάνω από 60% μετά την παρακμή του το προηγούμενο έτος. Πόσο ρεαλιστική είναι η προσδοκία ότι κατά το τρέχον έτος το Bitcoin μπορεί να κατακτήσει το σκιασμένο του all-time-high που κοιτάζει προς το 2024, όταν αναμένεται το halving του;
Η επανεξέταση των ευκαιριών και των κινδύνων που περιβάλλουν την κρυπτογράφηση σε τέτοιους ταραγμένους καιρούς δεν απαιτείται μόνο από τους traders των BITmarkets, αλλά και από το ευρύ και ποικίλο κοινό που είναι αφοσιωμένο στις χρηματοπιστωτικές αγορές.
Αγαπητοί φίλοι,
Η αγορά κρυπτονομισμάτων και οι συναφείς κλάδοι έχουν υποστεί τη μία ταραχή μετά την άλλη από τις αρχές του 2022, αλλά, κατά ειρωνικό τρόπο, τα γεγονότα αυτά συνέβαλαν στην οικοδόμηση μεγαλύτερης σταθερότητας και στη διασφάλιση μεγαλύτερης διαφάνειας για ολόκληρο τον κλάδο στο μέλλον. Το 2023 σηματοδότησε μια εξαιρετική χρονιά για την αγορά κρυπτονομισμάτων, με την κεφαλαιοποίηση της αγοράς να αυξάνεται σημαντικά καθ' όλη τη διάρκεια του έτους.
Η μελέτη που ακολουθεί συνοψίζει τις πρόσφατες αποκαλύψεις στην κρυπτογράφηση, εξηγεί τον αντίκτυπό τους στα σημαντικότερα κρυπτονομίσματα και προβλέπει τους κινδύνους και τις ευκαιρίες που θα μπορούσαν να προκύψουν το 2024 και μετά.
Το 2022 ήταν ένα έτος προκλήσεων τόσο για τα κρυπτονομίσματα και τους συναφείς κλάδους, όσο και για τις παραδοσιακές και σύγχρονες χρηματοπιστωτικές αγορές σε παγκόσμιο επίπεδο. Η εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία, τα ακριβά ενεργειακά προϊόντα και ο καυτός πληθωρισμός επηρέασαν ριζικά τις αγορές με αρνητικό τρόπο, γεγονός που έβλαψε τις οικονομίες και οδήγησε σε προσπάθειες ανάκαμψης.
Οι προσπάθειες αυτές παρέμειναν πανταχού παρούσες το 2023, ωστόσο η αισιοδοξία των επενδυτών και των εμπόρων αυξήθηκε εν μέσω της χαλάρωσης των γεωπολιτικών και μακροοικονομικών πιέσεων. Αυτό αντανακλάται φυσικά στις τιμές των μεμονωμένων μετοχών και των κρυπτονομισμάτων. Η κεφαλαιοποίηση της αγοράς τόσο των μετοχών όσο και των κρυπτονομισμάτων αυξήθηκε καθ' όλη τη διάρκεια του έτους, αλλά η αξία των περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης παραμένει μακριά από τα ιστορικά υψηλά.
Το έτος 2023 φαίνεται να έχει φυσήξει πράγματι ένας άνεμος αλλαγής και η πιθανότητα τα κρυπτονομίσματα να εκτοξευθούν προς τα ανώτατα επίπεδα του 2021 μέχρι το 2024, 
είναι αρκετά πιθανή δεδομένης της αναζωογόνησης των συνθηκών της αγοράς. Υπάρχουν κίνδυνοι ή, με άλλα λόγια, εμπόδια στην πορεία, ωστόσο, οι τρέχουσες συνθήκες της αγοράς μπορεί να υποδηλώνουν μια μάλλον ευημερούσα εξέλιξη και έκβαση για τα κρυπτονομίσματα στο εγγύς μέλλον.
Πέτρος Σούμερ
Διευθύνων Σύμβουλος
Γιατί έχει σημασία η κρυπτογράφηση;
Τα κρυπτονομίσματα ήρθαν στο φως ως ένας ταχύτερος και φθηνότερος τρόπος μεταφοράς χρημάτων τόσο σε κεντρικό όσο και σε αποκεντρωμένο πεδίο. Η τεχνολογία blockchain και η δύναμη του διαδικτύου επέτρεψαν στα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία να παρέχουν χρησιμότητα που ουσιαστικά μπορεί να ωφελήσει οποιονδήποτε.
Από χρηματοοικονομική άποψη, τα κρυπτογραφικά περιουσιακά στοιχεία προσφέρουν μια μοναδική ευκαιρία για επενδύσεις σε τίτλους που είναι συνήθως διαφανείς, ασφαλείς, εξαιρετικά προσβάσιμοι και – για τους traders – πολύ ευμετάβλητοι.
Τα κρυπτονομίσματα και οι υπηρεσίες & τα οικοσυστήματα που συνδέονται με αυτά έχουν τη δυνατότητα να αναδιαμορφώσουν τις χρηματοπιστωτικές αγορές αλλά και άλλους κλάδους- όπως ακριβώς έκανε το διαδίκτυο στις αρχές της χιλιετίας. Η κοινότητα των κρυπτονομισμάτων επιταχύνει τις προσπάθειές της για την οικοδόμηση μιας σειράς τεχνολογιών που μπορούν να μεταμορφώσουν τον τρόπο με τον οποίο αντιλαμβανόμαστε τον κόσμο των χρηματοοικονομικών. Το φάσμα των νέων τεχνολογιών που αποτελούν άμεση αντανάκλαση της ύπαρξης κρυπτονομισμάτων ή των υπηρεσιών που συνδέονται με αυτά είναι τεράστιο. Αυτές μπορεί να είναι νέες & προηγμένες μορφές κρυπτογράφησης ή έξυπνες συμβάσεις.
Ο κλάδος των κρυπτονομισμάτων αντιμετώπισε πολλές προκλήσεις και εμπόδια το 2022, ορισμένα από τα οποία εξακολουθούν να υφίστανται. Παρόλα αυτά, το τρέχον έτος έχουν θριαμβεύσει σημαντικά κρυπτονομίσματα, συμπεριλαμβανομένων των Bitcoin, Ethereum και Ripple, τα οποία με τη σειρά τους υποστήριξαν τους επενδυτές και τους εμπόρους ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων και αναζωογόνησαν το χτυπημένο οικοσύστημα κρυπτογράφησης.
Η μία επανεπένδυση μετά την άλλη, ο κόσμος της κρυπτογράφησης γίνεται όλο και πιο εξελιγμένος, καθώς εισάγονται νέα πρωτόκολλα που προσφέρουν μεγαλύτερη αποτελεσματικότητα, επιταχυνόμενη λειτουργική ικανότητα και ισχυρά επίπεδα ασφάλειας. Η εμφάνιση του φαινομένου metaverse και η άνοδος της τεχνητής νοημοσύνης έχει επίσης εμπλέξει στοιχεία κρυπτογράφησης, αναδεικνύοντας τη σημασία της κρυπτογράφησης στη σημερινή εποχή.
Συζητήθηκαν νομίσματα
Bitcoin (BTC)
Κατά τη διάρκεια του 2023, η αξία του Bitcoin ανέβηκε, θέτοντας υψηλότερα τις διακυμάνσεις του, καθώς βαδίζει προς την ανάπτυξη, με την τιμή του να ανέρχεται σχεδόν στα 27.000 δολάρια τη στιγμή που γράφονται αυτές οι γραμμές. Για να δοθεί σημασία, αυτή η τιμή είναι ανεπανάληπτη από τα μέσα του 2022 μετά την εμφάνισή της τον Μάρτιο.
Αφού σκόνταψε το 2022 στην εξευτελιστική τιμή των 15.750 δολαρίων τον Νοέμβριο, που αντισταθμίστηκε από τις υφέσεις του χρηματοπιστωτικού συστήματος, τα γεωπολιτικά ζητήματα, τον υψηλότερο πληθωρισμό και τις κινήσεις των κεντρικών τραπεζών που ήταν "γερακίστικες", το αγαπημένο κρυπτονόμισμα του κόσμου, παράλληλα με την αγορά κρυπτονομισμάτων, αυξήθηκε σημαντικά, καθώς οι προοπτικές για τη σύσφιξη της πολιτικής της Ομοσπονδιακής Τράπεζας εξελίχθηκαν, οι επικείμενες οικονομικές υφέσεις έγιναν πιο πιθανές & η παρατεταμένη τραπεζική κρίση των ΗΠΑ ώθησε τους επενδυτές προς το Bitcoin και άλλα κορυφαία κρυπτονομίσματα (Duggan, 2023).
Ο φόβος και η απαισιοδοξία μεταξύ των επενδυτών μετατράπηκαν σε αισθητή αισιοδοξία προς τα κρυπτονομίσματα. Η τραπεζική κρίση παρουσίασε τα κρυπτονομίσματα, κυρίως το Bitcoin, ως μια ασφαλέστερη εναλλακτική λύση στις καταστροφικές επιπτώσεις που ακολούθησαν στους τραπεζικούς και χρηματοπιστωτικούς τομείς των ΗΠΑ.
Πηγαίνοντας προς το 2024, το Bitcoin βρίσκεται και πάλι υπό την επιρροή του ρυθμιστικού ελέγχου που σχετίζεται με τα stablecoins, τα οποία αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των πορτοφολιών των εμπόρων κρυπτογράφησης, καθώς βασίζονται σε αυτά για τη μετατροπή, την αγορά και τη συναλλαγή BTC και άλλων δημοφιλών κρυπτονομισμάτων.
Άλλες αποκαλύψεις αφορούν τα ψηφιακά νομίσματα κεντρικών τραπεζών (CBDCs), τα οποία παρουσιάζουν ένα κεντρικοποιημένο ψηφιακό νόμισμα, αναμφισβήτητα ως εναλλακτική λύση στο Bitcoin. Σε περίπτωση που τα CBDCs ξεκινήσουν να κυκλοφορούν και χρησιμοποιηθούν περισσότερο από ιδιώτες & επιχειρήσεις, μπορεί να αποτελέσουν κίνδυνο για την υιοθέτηση και τη χρησιμότητα του BTC.
Σε μια πιο ρεαλιστική σημείωση, το Bitcoin χρειάστηκε λίγο χρόνο για να κρυώσει το 2023. Αυτό μπορεί να υποδηλώνει μια βάση για μια "έξαρση των ταύρων" και υψηλότερη αγοραστική δύναμη.
Bitcoin (BTC) Price Chart – 2023
Source: CoinMarketCap
Ethereum
Το Ethereum υπέστη μια σημαντική ανανέωση το 2022, όταν ο μηχανισμός επαλήθευσης άλλαξε από proof-of-work (PoW) σε proof-of-stake (PoS). "Η συγχώνευση" σηματοδότησε επίσης την έναρξη μιας νέας εποχής για το Ethereum - η οποία όμως προκαλεί αντικρουόμενες αντιδράσεις, καθώς το πρωτόκολλο PoS μειώνει την αποκέντρωση ολόκληρου του συστήματος, γεγονός που έχει δυνατότητες διευκόλυνσης μελλοντικών κανονισμών του Ethereum για τις κυβερνήσεις.
Το Ethereum έφτασε σε υψηλά επίπεδα τον Μάιο του περασμένου έτους, σημειώνοντας σημαντική αύξηση κατά τη διάρκεια του 2023 κατά περισσότερο από 50% σε περισσότερα από 1.800 δολάρια ανά ETH. Η μητέρα όλων των κρυπτονομισμάτων σημείωσε αισθητή άνοδο τον Απρίλιο μετά την αναβάθμιση "Shapella", η οποία ήταν βέβαιο ότι θα βελτίωνε τις επιδόσεις του mainnet του ETH, τα επίπεδα ασφαλείας και την αποτελεσματικότητα (Maheshwari, 2023).
Η αναβάθμιση της Shapella
Στα μέσα Απριλίου του 2023, το διάσημο blockchain Ethereum εφάρμοσε την πολυαναμενόμενη αναβάθμιση "Shapella", η οποία αυξάνει τις επιδόσεις του ETH mainnet, τα πρωτόκολλα ασφαλείας και τη λειτουργική αποδοτικότητα, αλλά μπορεί επίσης να παίξει ρόλο στη μείωση των τελών αερίου για τη λειτουργία των layer-2 λύσεων.
Αυτό παρουσίασε το Ethereum ως ένα ελκυστικό blockchain με λιγότερο κόστος για τους traders και επιταχυνόμενες ταχύτητες συναλλαγών, το οποίο με τη σειρά του ενίσχυσε την αξία και την ελκυστικότητα του νομίσματος ETH.
Μια άλλη σημαντική αποκάλυψη γύρω από το Ethereum ήταν η αύξηση των τελών αερίου λόγω της ανόδου των memecoins και της μανίας που την συνόδευε, δίνοντας αξιοσημείωτη ώθηση στο Pepe the Frog (PEPE), το οποίο, μάλλον γρήγορα, έπεσε στη λήθη από τη μια μέρα στην άλλη.
Ethereum (ETH) Price Chart – 2023
Source: CoinMarketCap
Ripple (XRP)
Το κύριο πλεονέκτημα του XRP είναι το πρωτόκολλο πληρωμών Ripple, στο οποίο ανήκει το token. Στο μέλλον, το Ripple μπορεί να χρησιμεύσει ως εναλλακτική λύση στο παραδοσιακό σύστημα SWIFT για διασυνοριακές μεταφορές που υιοθετείται σήμερα από τις παραδοσιακές τράπεζες και άλλες μεγάλες οντότητες. Το Ripple φαίνεται να παρουσιάζει μια πιο οικονομικά αποδοτική και ταχύτερη επιλογή έναντι του SWIFT και θα μπορούσε ακόμη και να το αντικαταστήσει στο μέλλον, γεγονός που θα αντανακλούσε θετικά στην προοπτική τιμή του XRP.
Ένα σημαντικό ζήτημα για την Ripple Labs τα τελευταία χρόνια ήταν η αγωγή της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς των Ηνωμένων Πολιτειών (SEC), η οποία ισχυρίζεται ότι η εταιρεία πούλησε μη εγγεγραμμένους τίτλους αξίας έως και 1,3 δισεκατομμυρίων δολαρίων μέσω του XRP. Η αγωγή και το πιθανό πρόστιμο που σχετίζεται με αυτήν έχουν προκαλέσει σημαντική δυσπιστία μεταξύ των δυνητικών επενδυτών.
Μέχρι τα μέσα Νοεμβρίου του 2022, ωστόσο, φάνηκε ότι η όλη κατάσταση θα μπορούσε να επιλυθεί μια για πάντα. Ο διευθύνων σύμβουλος της Ripple Labs δήλωσε ότι η υπόθεση θα πρέπει να επιλυθεί το πρώτο εξάμηνο του 2023 και δήλωσε ότι αν η SEC αναγνωρίσει ότι το XRP δεν ήταν αξιόγραφο, θα υπάρξει εξωδικαστικός συμβιβασμός (Sanis, 2022). Σε μια τέτοια περίπτωση, το XRP θα έχανε μια από τις κύριες πηγές αβεβαιότητας σχετικά με τη μελλοντική του κατεύθυνση και μπορεί να αναμένεται ότι η τιμή του θα αυξηθεί τα επόμενα χρόνια.
Μια ανατροπή στο παραμύθι για την SEC και μια νίκη για τους φανατικούς του XRP και την ευρύτερη κοινότητα κρυπτογράφησης - το Ripple σημείωσε σημαντική άνοδο τον Μάρτιο, αφού η αισιοδοξία γύρω από την υπόθεσή του είχε αυξηθεί. Τον Μάιο του 2023, η περιφερειακή δικαστής των ΗΠΑ Analisa Torres απέρριψε την αίτηση της SEC να σφραγιστούν τα εσωτερικά έγγραφα μετά την περιβόητη ομιλία του William Hinman, ανταμείβοντας το XRP με μια συμπληρωματική ενίσχυση- ένα κερασάκι στην τούρτα της νίκης.
Terra/Luna
Το σύστημα Terra ήταν ένα από τα πιο ενδιαφέροντα και δημοφιλή συστήματα στη σκηνή των κρυπτονομισμάτων το 2021, ανταγωνιζόμενο για τα "big bucks" με τους παραδοσιακούς χρηματοοικονομικούς κολοσσούς. Η αρχή ήταν απλή: το σταθερό του νόμισμα TerraUSD (UST) έπρεπε να διατηρείται στο 1 UST = 1 USD και σε περίπτωση απόκλισης, το token Luna (το κύριο περιουσιακό στοιχείο που υποστήριζε το Terra) θα το βοηθούσε να επιστρέψει στο αρχικό του επίπεδο με καύση. *
Αυτό που δεν υπολόγιζε το σύστημα, ωστόσο, είναι ο πανικός που θα έπιανε τους επενδυτές αν το UST παρουσίαζε περαιτέρω απόκλιση. Αυτό ακριβώς συνέβη τον Απρίλιο του 2022. Ήταν ουσιαστικά μια επίθεση στο νόμισμα που γνωρίζουμε από το περιβάλλον του παραδοσιακού χρήματος. Το UST απέκλινε από το USD μέχρι το επίπεδο 0,35 UST = 1 USD, το οποίο η Luna δεν μπόρεσε να καλύψει και στη συνέχεια έχασε έως και το 99% της αξίας του.
* Η καύση νομισμάτων είναι μια τεχνική που χρησιμοποιείται από την κοινότητα των κρυπτονομισμάτων όταν μειώνεται η προσφορά ενός συγκεκριμένου κρυπτονομίσματος. Μπορεί να υπάρχουν διάφοροι λόγοι, όπως η προσπάθεια αύξησης της τιμής του. Στην περίπτωση των stablecoins, εξυπηρετεί τον σκοπό της διατήρησης της ισοτιμίας με το συνδεδεμένο νόμισμα. Εάν η τιμή ενός stablecoin αποκλίνει πολύ προς τα πάνω, εκδίδονται νέα tokens- εάν αποκλίνει πολύ προς τα κάτω, γίνεται καύση. Αυτό πραγματοποιείται, για παράδειγμα, στέλνοντας τα ήδη εκδοθέντα tokens από τον χρήστη σε ένα πορτοφόλι που έχει τη δυνατότητα να λαμβάνει μόνο κρυπτονομίσματα αλλά όχι να τα στέλνει, αποσύροντας ουσιαστικά τα ληφθέντα tokens από την κυκλοφορία.
Η πτώση ενός τόσο ελπιδοφόρου έργου αντανακλάται στο κλίμα των επενδυτών. Αυτό, σε συνδυασμό με την κατάσταση στις κύριες χρηματοπιστωτικές αγορές, οδήγησε τους επενδυτές να θεωρούν τα κρυπτονομίσματα ως πολύ επικίνδυνα. Μια τέτοια κρίση εμπιστοσύνης ακολουθήθηκε από περαιτέρω πτώση των τιμών της πλειονότητας των περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης.
Βρισκόμαστε στο έτος 2023, και ενώ και τα δύο κρυπτονομίσματα που συνδέονται με την τεχνολογία Terra, Terra Classic (LUNC) και Terra (LUNA), αυξήθηκαν σημαντικά κατά τους πρώτους μήνες του 2023 εν μέσω της ανοδικής δύναμης που κυρίευσε τις αγορές κρυπτογράφησης, μειώθηκαν και αποδυναμώθηκαν, καθώς η κοινότητα έχει προφανώς χάσει την ελπίδα της στο άλλοτε πρωτοποριακό stablecoin.
Mt. Gox
Το ανταλλακτήριο Mt. Gox ήταν κάποτε το μεγαλύτερο στην αγορά και όταν κατέρρευσε το 2014, χάθηκαν περίπου 850.000 Bitcoins. Μέχρι σήμερα, εξακολουθεί να παραμένει η μεγαλύτερη ληστεία κρυπτογράφησης στην ιστορία.
Ένα έπος που συνεχίζει να υφίσταται- οι πιστωτές του καταρρεύσαντος ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων ζητούν αποπληρωμή και το ανταλλακτήριο θα παρέχει βασικές αποπληρωμές, ενδιάμεσες αποπληρωμές και πρόωρες εφάπαξ αποπληρωμές στους πιστωτές μέχρι τις 31 Οκτωβρίου 2023.
Όντας ένα καυτό θέμα στη σκηνή της κρυπτογράφησης, εξακολουθεί να έχει σημασία καθώς επηρεάζει την τιμή του Bitcoin και άλλων σημαντικών κρυπτονομισμάτων. Μετά από αναφορές που έδειξαν ότι πορτοφόλια που συνδέονται με το καταργημένο ανταλλακτήριο κρυπτογράφησης Mt. Gox και την κυβέρνηση των ΗΠΑ είχαν μεταφέρει μεγάλα ποσά Bitcoin (Graves, 2023), προς τα τέλη Απριλίου, το Bitcoin σημείωσε βουτιά έως και 7% μέσα σε μία ώρα. Το αίνιγμα του Mt. Gox αναμένεται να εξακολουθήσει να έχει αντίκτυπο στην αγορά κρυπτογράφησης για το προσεχές μέλλον.
FTX
Το FTX ήταν κάποτε το 2ο μεγαλύτερο ανταλλακτήριο κρυπτογράφησης στον κόσμο και η ιστορία του λέει τα εξής: δεν υπάρχει τίποτα που να είναι πολύ μεγάλο για να αποτύχει σε μια τόσο νέα αγορά. Στον κλάδο της κρυπτογράφησης εξακολουθούν να λείπουν ισχυρά θεσμικά θεμέλια, ιδίως όσον αφορά τη διαφάνεια και τον δημόσιο έλεγχο. Ο ιδρυτής του ανταλλακτηρίου, Sam Bankman-Fried (SBF), έχει γίνει μια κακόφημη προσωπικότητα στα μάτια πολλών.
Μια άλλη εταιρεία που ιδρύθηκε από τον SBF με την ονομασία Alameda Research ήταν ανεξάρτητη από την FTX. Ωστόσο, στις αρχές Νοεμβρίου του 2022, το ειδησεογραφικό πρακτορείο κρυπτονομισμάτων Coindesk ανέφερε ότι οι δύο εταιρείες ήταν στενά συνδεδεμένες και ότι η Alameda Research είχε περιουσιακά στοιχεία ύψους περίπου 14,6 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Τα περισσότερα από τα περιουσιακά στοιχεία βρίσκονταν στο token FTT, το οποίο ήταν προϊόν της FTX (Allison, 2022). Μετά την ανακοίνωση ότι η Binance θα πωλούσε τα token FTT αξίας περίπου 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων, υπήρξε μια υποδειγματική περίπτωση bank run, την οποία η FTX δεν μπόρεσε να αντέξει, καθώς δεν μπορούσε να εξοφλήσει τους επενδυτές.
Το ανταλλακτήριο εξέδωσε ανακοίνωση με την οποία αποθάρρυνε τους δυνητικούς επενδυτές από το να καταθέτουν στο ανταλλακτήριο και πάγωσε όλες τις αναλήψεις. Και πάλι, όπως και η κατάρρευση του Project Terra, η κατάρρευση του FTX είχε αρνητικό αντίκτυπο στη συνολική αγορά και οι τιμές των μεμονωμένων κρυπτονομισμάτων έπεσαν αισθητά.
Fast-forward στα τέλη Μαΐου του 2023, αφού καταδιώχθηκε από την Υπηρεσία Εσωτερικών Προσόδων (IRS) των Ηνωμένων Πολιτειών για δισεκατομμύρια δολάρια που σχετίζονται με την πτώχευση του ανταλλακτηρίου, οι φήμες για την επανεκκίνηση του καταρρεύσαντος ανταλλακτηρίου γίνονται όλο και περισσότερο πραγματικότητα και τα σχέδια σχεδιάζονται από τον CEO του FTX John Ray III.
Κυκλοφόρησε η είδηση της επανεκκίνησης του FTX ή FTX 2.0, η οποία αύξησε την τιμή του token FTT κατά 12% μέσα σε 24 ώρες, ενώ ο αυξημένος όγκος συναλλαγών, που έφτασε τα 27,2 εκατομμύρια δολάρια, αντανακλά την αυξημένη δραστηριότητα των κερδοσκόπων (Surya, 2023).
Το FTX ήταν κάποτε το 2ο μεγαλύτερο ανταλλακτήριο κρυπτογράφησης στον κόσμο και η ιστορία του λέει τα εξής: δεν υπάρχει τίποτα που να είναι πολύ μεγάλο για να αποτύχει σε μια τόσο νέα αγορά. Στον κλάδο της κρυπτογράφησης εξακολουθούν να λείπουν ισχυρά θεσμικά θεμέλια, ιδίως όσον αφορά τη διαφάνεια και τον δημόσιο έλεγχο. Ο ιδρυτής του ανταλλακτηρίου, Sam Bankman-Fried (SBF), έχει γίνει μια κακόφημη προσωπικότητα στα μάτια πολλών.δολάρια, αντανακλά την αυξημένη δραστηριότητα των κερδοσκόπων (Surya, 2023).
Ripple (XRP) Price Chart – 2023
Source: CoinMarketCap
Τι ακολουθεί για την κρυπτογράφηση;
Το 2023 ξεκίνησε δυναμικά για τα κρυπτονομίσματα και άλλα περιουσιακά στοιχεία της χρηματοπιστωτικής αγοράς, καταπολεμώντας με σφοδρότητα τους αντίθετους ανέμους και διατηρώντας την αξία που αποκτήθηκε με κόπο. Υπάρχουν ορισμένες τάσεις του τρέχοντος έτους και αυτές που πρόκειται να ακολουθήσουν: περισσότερη ρύθμιση, άνοδος των ψηφιακών νομισμάτων κεντρικών τραπεζών, διάδοση του DeFi, περισσότερες επενδύσεις σε stablecoins και αναζωογόνηση ή υποβάθμιση των NFTs.
Περισσότερη ρύθμιση
Η αυστηρότητα της επαλήθευσης της ταυτότητας μπορεί να αυξηθεί, καθώς πρόσφατα σημειώθηκαν περισσότερες κυβερνοεπιθέσεις και hacks. Η αυξημένη ρύθμιση αποσκοπεί στη διασφάλιση των κεφαλαίων και των δεδομένων των εμπόρων κρυπτογράφησης. Αυτό μπορεί να γίνει με τον αυξανόμενο έλεγχο της επαλήθευσης της ταυτότητας, ο οποίος μπορεί να ενισχύσει την αποτελεσματικότητα των ρυθμιστικών πλαισίων που έχουν θεσπιστεί.
Το 2022 εκλάπησαν περιουσιακά στοιχεία κρυπτογράφησης αξίας άνω των 2,1 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Άλλα νομικά μέτρα, όπως η ψήφιση νέων νόμων που αντιμετωπίζουν το ξέπλυμα χρήματος και η ανάγκη ακριβούς & επαναλαμβανόμενης εταιρικής αναφοράς, μπορούν να επιτύχουν την υψηλότερη προστασία των καταναλωτών.
Άνοδος των ψηφιακών νομισμάτων κεντρικών τραπεζών (CBDC)
Οι κεντρικές τράπεζες από όλο τον κόσμο διερευνούν τρόπους για την κυκλοφορία ψηφιακών νομισμάτων κεντρικών τραπεζών (CBDC) με τρόπους που μπορούν να ωφελήσουν κυρίως τις χρηματικές ροές του έθνους. Η εφαρμογή ψηφιακών νομισμάτων που ελέγχονται από την κυβέρνηση σε εθνική κλίμακα θα ενισχύσει την προστασία από επιθέσεις στον κυβερνοχώρο, εις βάρος της λιγότερης ανωνυμίας και ιδιωτικότητας για τον καθημερινό έμπορο κρυπτογράφησης.
Οι σημαντικότερες εξελίξεις στον τομέα των CBDC λαμβάνουν χώρα στις Ηνωμένες Πολιτείες. Άλλα έθνη σε όλο τον κόσμο, όπως η Κίνα, η Ιαπωνία και τα Ηνωμένα Αραβικά Εμιράτα (ΗΑΕ), επίσης διπλασιάζουν την έρευνα και την ανάπτυξη για την εξεύρεση αποτελεσματικών τρόπων υιοθέτησης και χρήσης των CBDC στην καθημερινή ζωή.
Διάδοση του DeFi
Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση (DeFi) είναι η βάση για τα κρυπτονομίσματα και μπορεί να παραμείνει έτσι για πολλούς εμπόρους, επενδυτές και εταιρείες της κρυπτο-κοινότητας. Η ανάπτυξη του Web3 θα αποτελέσει κινητήριο μοχλό για την ανάπτυξη του DeFi, καθώς φέρει τη δυνατότητα αξιοποίησης των λειτουργιών του DeFi.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η άνοδος του DeFi θα αποτελέσει εμπόδιο για την εφαρμογή περισσότερων κανονισμών και την έναρξη λειτουργίας των CBDCs. Αυτό δείχνει ότι όλες οι πρωτοβουλίες δεν επιδιώκουν τους ίδιους στόχους και αποτελέσματα. Δεδομένου ότι πολλές εταιρείες, πρωτόκολλα και έργα επενδύουν δισεκατομμύρια δολάρια για την ανάπτυξη της νέας έκδοσης του διαδικτύου, του Web3, οι δυνατότητες του DeFi μπορεί να αυξηθούν τα επόμενα χρόνια.
Ενώ και οι δύο προσπαθούν να επιτύχουν διαφορετικά τελικά αποτελέσματα, μπορεί να υπάρξει άνοδος της συγκέντρωσης & της αποκέντρωσης ταυτόχρονα, και μόνο ο χρόνος θα αποκαλύψει ποιο από τα δύο θα προσφέρει μεγαλύτερο συνολικό όφελος.
Περισσότερες επενδύσεις σε Stablecoin
Τα Stablecoins έχουν εγκατασταθεί στα πορτοφόλια της πλειονότητας των εμπόρων κρυπτογράφησης, καθώς χρειάζονται για πολλούς λόγους. Τα Stablecoins παρουσιάζουν ένα αντιστάθμισμα έναντι του πληθωρισμού, υπόσχονται σταθερότητα στην αξία των ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων, διευκολύνουν ως άμεση σύνδεση με τις παραδοσιακές αγορές και λειτουργούν ως ένα εύχρηστο περιουσιακό στοιχείο που μπορεί εύκολα να μετατραπεί σε fiat και μετρητά.
Χωρίς stablecoins, είναι όλο και πιο δύσκολο για τους επενδυτές και τους εμπόρους να εξαργυρώσουν τα κέρδη τους. Η σημασία των μεγάλων stablecoins αναμένεται να αυξηθεί στο νέο κεφάλαιο στο οποίο εισέρχεται η κρυπτογράφηση. Εάν η δραστηριότητα στην αγορά κρυπτονομισμάτων αυξηθεί, το ίδιο θα συμβεί και με τα stablecoins όπως τα Tether, USDC, Dai και True USD. Ωστόσο, δεν είναι δυνατόν όλα τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία να βλέπουν τη φωτεινή πλευρά, γεγονός που μας φέρνει στο παντοτινό προβληματισμό των nonfungible tokens, ή εν συντομία NFTs.
NFTs – Είναι ακόμα επίκαιρα;
Τα NFTs ήταν το καυτό θέμα της ημέρας. Από το 1ο τρίμηνο του 2020 έως το 1ο του επόμενου έτους, οι πωλήσεις NFTs από εικόνες & βίντεο έως αντικείμενα εντός παιχνιδιού εκτοξεύτηκαν 131 φορές, αναγνωρίζοντας πωλήσεις ύψους 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Ωστόσο, δεν ήταν όλα υπέροχα για τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία των κρυπτο-φανατικών και των συλλεκτών.
Οι αγορές NFT υπέστησαν βαρύ πλήγμα το 2022, με τον όγκο συναλλαγών ανά εβδομάδα να περιορίζεται κατά περισσότερο από 80% από τα υψηλά επίπεδα έτους που σημειώθηκαν στα μέσα Μαΐου του 2022. Ωστόσο, η δραστηριότητα των NFT παρέμεινε εντυπωσιακά σταθερή κατά το πρώτο εξάμηνο του 2022, προτού σημειώσει πτώση κατά τους υπόλοιπους μήνες του έτους.
Τα NFTs, που κάποτε ήταν ένα ελκυστικό περιουσιακό στοιχείο, έχουν μετατραπεί σε ένα περιουσιακό στοιχείο που αναμφισβήτητα θεωρείται ενοχλητικό μέσα στις δύσκολες συνθήκες της αγοράς, οι οποίες αναπτύχθηκαν μαζί με την απαισιοδοξία και τον σκεπτικισμό απέναντι στα NFTs. Το αίνιγμα των NFTs παραμένει κυρίαρχο, αλλά ο όγκος συναλλαγών των NFTs έχει παραμείνει κάπως σταθερός το 2023 εν μέσω του ανοδικού ράλι των κύριων κρυπτονομισμάτων.
Σύμφωνα με το NFTNDX.IO, η ημερήσια δραστηριότητα αυθεντικών μεταφορών NFT αυξήθηκε το 2023 σε επίπεδα που έχουν να παρατηρηθούν από τα μέσα του 2022, παρουσιάζοντας σημάδια ανάπτυξης από τους τελευταίους μήνες του 2022. Τα NFT απέκτησαν επίσης μεγαλύτερη προσοχή από εταιρείες-κολοσσούς όπως η Amazon & eBay, γεγονός που δείχνει ότι τα NFT παραμένουν σημαντικά.
2024 – Έρχεται μεγάλο Bitcoin Halving
Κοιτάζοντας μπροστά στους ορίζοντες του 2024 και πέρα από αυτούς, το Bitcoin πρόκειται να υποστεί ένα περιοδικό γεγονός halving, το οποίο συμβαίνει κάθε 4 χρόνια ή 210.000 μπλοκ στο blockchain του Bitcoin. Η αρχική ανταμοιβή μπλοκ για το BTC ήταν 50 BTC, ενώ η τρέχουσα ανταμοιβή μπλοκ ανέρχεται σε 6,25 BTC και η επόμενη ανταμοιβή μπλοκ θα είναι 3,125 BTC και το halving συνεχίζεται.
Αυτό το γεγονός, προγραμματισμένο στον κώδικα του Bitcoin, επιβραδύνει τον ρυθμό με τον οποίο εξορύσσονται και παράγονται τα Bitcoins. Το κύριο κίνητρο πίσω από αυτή την ενέργεια είναι ο περιορισμός της συνολικής προσφοράς BTC, η οποία ανέρχεται στο μέγιστο στα 21.000.000 BTC.
Συγκρίνοντας τους μηχανισμούς του BTC με τα παραδοσιακά χρηματοπιστωτικά συστήματα, βλέπουμε ότι η εκτύπωση fiat money, η οποία αυξάνει την προσφορά, προκαλεί πληθωρισμό, ενώ η μείωση της προσφοράς του BTC - με δεδομένη την ισχυρή ζήτηση - θα ενίσχυε την αξία του. Αυτό καθιστά το Bitcoin παρόμοιο με τον χρυσό, ο οποίος έχει περιορισμένη προσφορά που δεν μπορεί να αυξηθεί.
Πέρυσι, τα κρυπτονομίσματα, συμπεριλαμβανομένων των Raven (RVN) και Dash (DASH), υποβλήθηκαν σε halving, και τον Αύγουστο του τρέχοντος έτους, ήρθε η ώρα να μειωθεί στο μισό η προσφορά του Litecoin (LTC). Τέτοια γεγονότα διατηρούν τα περιουσιακά στοιχεία των κρυπτονομισμάτων πολύτιμα μέσα από τις απλές δυνάμεις της ζήτησης και της προσφοράς.
Σχετικά με την BITmarkets
Εντυπωσιαστήκατε; Ενδιαφέρεστε για τις νέες ευκαιρίες που αναδύονται στον κρυπτο-κόσμο;
Οι αφοσιωμένοι συνάδελφοί μας είναι διαθέσιμοι για τις ερωτήσεις σας.
+44 20 4579 5923 (24/7)
www.bitmarkets.com
Η BITmarkets φέρνει μια νέα προσέγγιση στην ανταλλαγή κρυπτογράφησης για ιδιώτες και εταιρικούς πελάτες.
Ανοίγουμε τις υπάρχουσες αγορές κρυπτονομισμάτων σε όλους και οπουδήποτε. Δεν εννοούμε μόνο την απλή προσβασιμότητα των συναλλαγών μέσω εφαρμογών ή ιστότοπων. Στοχεύουμε στη μαζική υιοθέτηση των κρυπτονομισμάτων κάνοντάς τα απλά, ασφαλή και αξιόπιστα.
Ξεπερνάμε τη βασική εξυπηρέτηση πελατών προσφέροντας μια γραμμή βοήθειας σε περισσότερες από 16 γλώσσες που λειτουργεί ασταμάτητα για να διασφαλίσουμε ότι οι έμποροι μπορούν να επωφεληθούν πλήρως από ένα ευρύ φάσμα προϊόντων και λειτουργιών.
Προσπαθούμε να ενσωματώσουμε τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία στην υπάρχουσα υποδομή του χρηματοπιστωτικού κόσμου, αξιοποιώντας την αποκέντρωση των κρυπτονομισμάτων για να αυξήσουμε την ευκολία και την προσβασιμότητα. Το ανταλλακτήριο BITmarkets συνοδεύεται από μια σειρά χρηματοοικονομικών υπηρεσιών που αλληλοσυμπληρώνονται και βελτιώνουν την προσωπική και επαγγελματική σας χρηματοοικονομική εμπειρία.
99.9 %
από κεφάλαια σε Cold Storage
Σχεδόν 0
Σχεδόν Μηδενικός Χρόνος Διακοπής Λειτουργίας με Καυτές Αναβαθμίσεις
1 εκατομμύριο +
Αιτήματα Παραγγελίας/ών
Πλήρως Αυτοφιλοξενούμενο
Υποδομή
Παρατίθεται από:
.webp)
-(1).webp)
Βιβλιογραφία
Allison, I. (2023) 'Divisions in Sam Bankman-Fried’s crypto empire Blur on his trading Titan Alameda’s balance sheet', CoinDesk. Available at: https://www.coindesk.com/business/2022/11/02/divisions-in-sam-bankman-frieds-crypto-empire-blur-on-his-trading-titan-alamedas-balance-sheet/
Duggan, W. (2023) 'June 2023 crypto market forecast', Forbes. Available at: https://capital.com/ripple-sec-suit-decision-timing-xrp-details
Graves, S. (2023) 'Bitcoin plunges 7% in an hour to under $28,000 as ‘Mt. Gox alert’ causes confusion', Decrypt. Available at: https://decrypt.co/138086/bitcoin-plunges-7-in-an-hour-to-under-28000-as-mt-gox-us-gov-wallets-move
Maheshwari, R. (2023) 'Why is Ethereum going up today?', Forbes. Available at: https://www.forbes.com/advisor/in/investing/cryptocurrency/why-is-ethereum-going-up
Sanis, R. and Henn, P. (2023) 'Ripple/SEC lawsuit: news and update', Capital.com. Available at: https://capital.com/ripple-sec-suit-decision-timing-xrp-details
Surya, P. (2023) 'FTX 2.0 reboot possibility surges FTT token by 12%', The Crypto Times. Available at: https://www.cryptotimes.io/ftx-2-0-reboot-possibility-surges-ftt-token-by-12/
'Leading cryptocurrency platform for mining and trading' (no date), NiceHash. Available at: https://www.nicehash.com/countdown/btc-halving-2024-05-10-12-00
© 2023 BITmarkets. Mε επιφύλαξη παντός δικαιώματος.
Τα κρυπτογραφικά περιουσιακά στοιχεία ως μη ρυθμιζόμενα, αποκεντρωμένα και εξαιρετικά ευμετάβλητα περιουσιακά στοιχεία ενέχουν σημαντικούς κινδύνους και ενδέχεται να χάσετε όλο το επενδυμένο κεφάλαιο.
