Λιανικοί, θεσμικοί και έμποροι υψηλής συχνότητας

Με την πάροδο των ετών, τα κρυπτονομίσματα έχουν εξελιχθεί από τη διευκόλυνση ενός ανώνυμου μέσου συναλλαγών σε μια ξεχωριστή κατηγορία περιουσιακών στοιχείων για επενδύσεις με μοναδικά και δελεαστικά χαρακτηριστικά.

Η ανάπτυξη των κρυπτονομισμάτων έχει προσελκύσει διαφορετικούς τύπους επενδυτών, από αρχάριους και κερδοσκόπους της αγοράς μέχρι τους μεγάλους καρχαρίες στην αχανή θάλασσα των κρυπτονομισμάτων, καθώς η διαπραγμάτευση κρυπτονομισμάτων και κρυπτογραφημένων περιουσιακών στοιχείων συνοδεύεται από υψηλές δυνατότητες προσοδοφόρων αποδόσεων.

Μεταξύ των κυριότερων τύπων συναλλασσόμενων στη σφαίρα της κρυπτογράφησης είναι οι λιανικοί, οι θεσμικοί και οι εμπόροι υψηλής συχνότητας . Υπάρχει ένας βασικός στόχος της διαπραγμάτευσης κρυπτογράφησης και αυτός είναι η δημιουργία κέρδους, αλλά οι δυνατότητες του κάθε τύπου διαπραγμάτευσης να δημιουργήσει εισόδημα είναι διαφορετικές, καθώς εξαρτώνται από διάφορους παράγοντες, όπως το μέγεθος του επενδυμένου κεφαλαίου, οι στρατηγικές που ενσωματώνονται και η ικανότητα αξιοποίησης των δεδομένων.

Τι είναι η λιανική διαπραγμάτευση;

Οι επενδυτές ή οι έμποροι λιανικής είναι αυτοί που συναλλάσσονται περιστασιακά χρησιμοποιώντας σχετικά μικρά χρηματικά ποσά. Συνήθως είναι μη επαγγελματίες έμποροι και δεν θεωρούν τις επενδύσεις ως εργασία πλήρους απασχόλησης, ενώ οι διαδικτυακές συναλλαγές για τους ιδιώτες επενδυτές συνήθως δεν αποτελούν σημαντική πηγή εισοδήματος.

Στην αγορά κρυπτονομισμάτων, οι ιδιώτες επενδυτές πραγματοποιούν το μεγαλύτερο μέρος των συναλλαγών τους μέσω διαδικτυακών ανταλλακτηρίων κρυπτονομισμάτων, τα οποία παρέχουν στους χρήστες την πλατφόρμα για να συμμετέχουν σε διαδικτυακές συναλλαγές κρυπτονομισμάτων.

Τα κοινά χαρακτηριστικά των λιανικών εμπόρων είναι:

- χαμηλή τεχνογνωσία στις χρηματοπιστωτικές αγορές

Τυπικά, οι λιανικοί έμποροι δεν είναι πολύ εξοικειωμένοι με τις προηγμένες έννοιες που περικλείουν τη χρηματοπιστωτική αγορά. Είναι οι βασικές και θεμελιώδεις αντιλήψεις που συνήθως επηρεάζουν τις αποφάσεις τους. Αυτό συνοδεύεται από ηρεμία, καθώς η διαδικασία λήψης αποφάσεων στερείται πολυπλοκότητας, αλλά αυτό μπορεί επίσης να οδηγήσει σε αποφάσεις που απουσιάζουν από καλά μελετημένους στόχους και τελικά αποτελέσματα.

- Περιορισμένες δυνατότητες έρευνας

Επειδή οι ιδιώτες έμποροι είναι γενικά μικροί και αρχάριοι, συχνά βασίζονται σε μια χούφτα μόνο ερευνητικών πηγών προτού επιλέξουν το περιουσιακό στοιχείο που θα ήθελαν να διαπραγματευτούν ή να επενδύσουν σε αυτό. Οι περιορισμένες ερευνητικές τους δυνατότητες περιορίζουν τις δυνατότητες εκτέλεσης συναλλαγών που λαμβάνουν υπόψη τους διάφορους παράγοντες που ενδέχεται να επηρεάσουν την τιμή ενός περιουσιακού στοιχείου.

- Επηρεάζονται σε μεγάλο βαθμό από τα συναισθήματα

Από τον φόβο της απώλειας έως τη ζηλευτή δύναμη της απληστίας, μεγάλο μέρος των αποφάσεων των λιανικών εμπόρων μπορεί να καθοδηγείται (ή να παραπλανάται) από την εισροή συναισθημάτων. Για παράδειγμα, τα μέλη μιας κοινότητας μπορεί να ωθούν ο ένας τον άλλον στην αγορά μεγάλων ποσοτήτων ενός συγκεκριμένου κρυπτονομίσματος, αφού το έργο πίσω από το κρυπτονόμισμα προχώρησε πρόσφατα σε μια σημαντική αποκάλυψη.

Τι είναι η θεσμική διαπραγμάτευση;

Ακολουθώντας μια παρόμοια προσέγγιση με τους ιδιώτες επενδυτές, η θεσμική διαπραγμάτευση είναι όταν οι οργανισμοί συναλλάσσονται με μεγάλες ποσότητες συγκεκριμένων περιουσιακών στοιχείων. Στις παραδοσιακές χρηματοπιστωτικές αγορές που παρέχουν επενδυτικές ευκαιρίες σε διάφορα περιουσιακά στοιχεία όπως μετοχές και εμπορεύματα, οι θεσμικοί επενδυτές έχουν ιστορικά λάβει προηγμένες επιλογές και δυνατότητες διαπραγμάτευσης.

Αυτό περιλαμβάνει διευρυμένες ώρες διαπραγμάτευσης, ευρύτερα όρια όγκου συναλλαγών και χαμηλότερο κόστος συναλλαγών. Στο πεδίο της κρυπτογράφησης, οι θεσμικοί έμποροι συχνά επενδύουν μεγάλα χρηματικά ποσά και με τη σειρά τους επηρεάζουν σε μεγάλο βαθμό την τιμή ενός συγκεκριμένου περιουσιακού στοιχείου. Πρόκειται για μεγάλους, αξιόπιστους επενδυτές με υψηλή τεχνογνωσία στην αγορά και εκτεταμένη γνώση & ερευνητικές δυνατότητες. Μεταξύ των πιο εμφανών θεσμικών επενδυτών είναι οι εμπορικές τράπεζες, τα αμοιβαία κεφάλαια, τα συνταξιοδοτικά ταμεία και οι ασφαλιστικές εταιρείες.

Αυτοί οι θεσμοί χρησιμεύουν ως πρωταρχική πηγή κεφαλαίων στην οικονομία. Αυξάνουν το κεφάλαιο των πελατών τους με αποτελεσματική διαχείριση και σχεδιασμό. Συγκεντρώνοντας τα κεφάλαια των αντίστοιχων πελατών τους και κατανέμοντάς τα αποτελεσματικά σε περιουσιακά στοιχεία που μπορούν να επιτύχουν σταθερές αποδόσεις, οι θεσμικοί έμποροι προσελκύουν τόσο μικρούς όσο και μεγάλους επενδυτές που επιδιώκουν να αποκομίζουν εισόδημα σε τακτική βάση.

Τι είναι η διαπραγμάτευση υψηλής συχνότητας;

Όπως ονομάζεται επίσης συστηματική διαπραγμάτευση και αυτοματοποιημένη διαπραγμάτευση, η διαπραγμάτευση υψηλής συχνότητας (HFT) είναι ένας τύπος προηγμένης αλγοριθμικής μεθόδου διαπραγμάτευσης, η οποία χρησιμοποιεί ισχυρούς υπολογιστές για τη διενέργεια μεγάλου αριθμού συναλλαγών μέσα σε λίγα δευτερόλεπτα ή και λιγότερο.

Αυτός ο τύπος μεθόδου διαπραγμάτευσης αναλύει προσεκτικά σωρεία δεδομένων συναλλαγών με τη μορφή λεπτομερών στατιστικών στοιχείων των συναλλαγών εντολών, τάσεων και μοτίβων διαγραμμάτων σε πλήθος αγορών και χρηματιστηρίων, και το κάνει με αστραπιαία ταχύτητα. Τα συστήματα HFT εξελίσσονται διαρκώς ώστε να γίνονται πιο πολύπλοκα και να περιλαμβάνουν περισσότερο διαφορετικούς τύπους δεδομένων, όπως η συμπεριφορά και οι συνήθειες των επενδυτών σε καλές και κακές εποχές.

Η μέθοδος συναλλαγών υψηλής συχνότητας πραγματοποιεί πολλές εντολές σε πολύ μικρό χρονικό διάστημα, γεγονός που της δίνει πλεονέκτημα έναντι άλλων μορφών προσέγγισης συναλλαγών. Ένα απλό συμπέρασμα- όσο υψηλότερη είναι η ταχύτητα εκτέλεσης εντολών, τόσο υψηλότερα είναι τα κέρδη σε γενικές γραμμές. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι οι εντολές που εκτελούνται λαμβάνουν υπόψη ουσιαστικούς παράγοντες, οι οποίοι μπορεί να είναι περιττοί αν γίνουν ένα λεπτό αργότερα, για παράδειγμα. Αυτοί οι παράγοντες επηρεάζουν και διαμορφώνουν την αγορά τώρα, και το HFT έχει να κάνει με τη δύναμη του τώρα!

Σύνοψη

Υπάρχουν πολλοί συμμετέχοντες στην αγορά κρυπτονομισμάτων, η οποία αποτιμάται σε σχεδόν 1 τρισεκατομμύριο δολάρια, και η πιθανότητα επιτυχίας τους εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από την αποτελεσματικότητα των στρατηγικών διαπραγμάτευσης ή επένδυσης που ενσωματώνονται, το ποσό των διαθέσιμων κεφαλαίων και το πόσα δεδομένα και στατιστικά στοιχεία τάσεων μπορούν να αξιοποιηθούν.

Κατ' εξοχήν, είναι οι θεσμικοί επενδυτές που κυριαρχούν στον χώρο της αγοράς, καθώς συνήθως διοχετεύουν μεγάλα χρηματικά ποσά ανά συναλλαγή, και αυτό έχει μεγαλύτερο αντίκτυπο στην τιμή ενός περιουσιακού στοιχείου από ό,τι από τις συναλλαγές των μικρών μικροεπενδυτών λιανικής. Οι λιανικές συναλλαγές είναι συχνά χαμηλής κλίμακας και γίνονται από άτομα που μπορεί να έχουν ή να μην έχουν υψηλές ερευνητικές ικανότητες που μπορούν να τους βοηθήσουν στη διαδικασία λήψης αποφάσεων.

Είτε είστε λιανικός, θεσμικός ή υψηλής συχνότητας επενδυτής, εάν τα πράγματα δεν πάνε όπως τα θέλετε, ίσως είναι συνετό να αναθεωρήσετε τις στρατηγικές που υιοθετήσατε και ίσως να αναθεωρήσετε την προσέγγισή σας όσον αφορά την ενασχόλησή σας με την αγορά κρυπτογράφησης. Αν και υπάρχουν πολλοί εξωτερικοί παράγοντες που δεν μπορούν να ελεγχθούν, μπορούν ωστόσο να ληφθούν υπόψη και να εξεταστούν.

Ανάλογα με τους επενδυτικούς ή εμπορικούς σας στόχους, οι διαδικτυακές συναλλαγές κρυπτογράφησης μπορούν να αποτελέσουν μια εναλλακτική πηγή εισοδήματος ή ίσως ένα μέσο για τη δημιουργία του κύριου εισοδήματος, αλλά οι κίνδυνοι που συνδέονται με αυτές δεν είναι μια δύναμη που πρέπει να υπολογίζεται. Φροντίστε να κατανοήσετε τους κινδύνους της διαπραγμάτευσης στην ασταθή αγορά των κρυπτονομισμάτων πριν εισέλθετε στη σύγχρονη αγορά των προσοδοφόρων ευκαιριών.