الولايات المتحدة تتحرك نحو إصلاح ضريبي كبير للعملات الرقمية
BITmarkets Team
Dec 23, 2025
قدم مشروع القانون في 20 ديسمبر، برعاية الجمهوري ماكس ميلر من أوهايو والديمقراطي ستيفن هورسفورد من نيفادا. والهدف منه هو تحديث قانون الإيرادات الداخلية لعام 1986 ليعكس حقائق الأصول الرقمية والبنية التحتية المالية الحديثة.
ووفقًا لميلر، فشل النظام الضريبي الأمريكي في مواكبة الابتكار التكنولوجي. يسعى الاقتراح إلى وضع قواعد أكثر وضوحًا، وتحسين العدالة، وتعزيز الامتثال الضريبي عبر قطاع العملات الرقمية.
العملات المستقرة كأدوات دفع يومية
من أبرز أحكام مشروع القانون الإعفاء من ضريبة الأرباح الرأسمالية للمدفوعات منخفضة القيمة العملات المستقرة . سيتم إعفاء المعاملات التي تصل قيمتها إلى 200 دولار، شريطة أن تكون العملات المستقرة مرتبطة بالدولار الأمريكي، ويتم تداولها بنشاط، وتصدرها مؤسسات خاضعة للتنظيم الفيدرالي. سيؤدي هذا التغيير إلى تقليل العبء الإداري المرتبط بمدفوعات العملات المستقرة اليومية بشكل كبير، مما يلغي الحاجة إلى حساب العواقب الضريبية للمعاملات البسيطة. يجادل المشرعون بأن الإطار الحالي لا يشجع على تبني العملات الرقمية على نطاق أوسع من خلال معاملة المدفوعات الرقمية الصغيرة بشكل مختلف عن المدفوعات التقليدية.
إعفاء من الضرائب على الرهان والدخل الوهمي
يتناول الاقتراح أيضًا فرض الضرائب على مكافآت الرهان والتعدين، حيث ينشأ ما يسمى بالدخل الوهمي في كثير من الأحيان. وبموجب القواعد الحالية، قد يدين المستخدمون بضرائب على المكافآت التي لم يبيعوها أو يحولوها إلى عملة ورقية.
يسمح قانون موازنة الأصول الرقمية لدافعي الضرائب بتأجيل فرض الضرائب على مكافآت الرهان والتعدين لمدة تصل إلى خمس سنوات، أو حتى يتم بيع الأصول بالفعل. ومن شأن هذا التغيير أن يفيد حاملي العملات الرقمية على المدى الطويل، والمصدّقين على الشبكة، ومطوري بلوك تشين، مع مواءمة الضرائب على العملات الرقمية مع المبادئ المطبقة بالفعل على الاستثمارات التقليدية.
قواعد أكثر صرامة للمتداولين النشطين
إلى جانب الإعفاء الضريبي، يقدم مشروع القانون رقابة أكثر صرامة على المتداولين النشطين. فهو سيوسع قواعد بيع الغسيل لتشمل العملات الرقمية، مما يمنع المتداولين من توليد خسائر ضريبية مصطنعة من خلال البيع السريع وإعادة شراء نفس الأصول.
كما يسمح التشريع باعتماد محاسبة القيمة حسب السوق للمتداولين النشطين في العملات الرقمية، مما يتطلب الإبلاغ السنوي عن المكاسب والخسائر على أساس القيمة السوقية الحالية. بالإضافة إلى ذلك، يوسع مشروع القانون مبدأ البيع البنّاء ليشمل الأصول الرقمية، مستهدفًا استراتيجيات التأجيل الضريبي المتقدمة القائمة على المشتقات.
إقراض العملات الرقمية غير الخاضعة للضريبة والمستثمرين الأجانب
يتضمن الاقتراح أحكامًا تؤثر على إقراض العملات الرقمية، مما قد يمنح بعض القروض معاملة غير خاضعة للضريبة مماثلة لتلك المطبقة على الأوراق المالية. ومع ذلك، يتم استبعاد الرموز غير السائلة والرموز غير السائلة بشكل صريح لمنع إساءة الاستخدام.
عنصر آخر ملحوظ هو المزايا الضريبية الموسعة للمستثمرين الأجانب الذين يتداولون العملات الرقمية من خلال وسطاء مقرهم الولايات المتحدة. ستصبح معظم الأحكام سارية المفعول فور تفعيلها، باستثناء إعفاء الدفع بالعملات الرقمية المستقرة، والذي سيطبق على السنوات الضريبية التي تبدأ بعد 31 ديسمبر 2025.
في حين أن قانون الشراكة في الأصول الرقمية لا يزال في شكل مناقشة، إلا أنه يشير إلى تحول في كيفية تعامل المشرعين الأمريكيين مع الضرائب المفروضة على العملات الرقمية. بدلاً من التعديلات المجزأة، يهدف الاقتراح إلى إنشاء إطار عمل شامل يحمي المستخدمين ويوفر الوضوح للمستثمرين ويحد من فرص المراجحة الضريبية. إذا تم سنه، فقد يمثل علامة فارقة في دمج العملات المشفرة في النظام الضريبي الأمريكي.
