Aave lance la version 4 sur Avalanche dans le cadre de sa stratégie de tokenisation

Le protocole de prêt décentralisé Aave a lancé sa version V4 sur Avalanche, marquant ainsi le premier déploiement de sa toute nouvelle infrastructure de prêt en dehors d’Ethereum et ouvrant la voie à des marchés de prêt adossés à des actifs du monde réel (RWA) tokenisés. Ce déploiement introduit l’architecture « Hub & Spoke » d’Aave V4, permettant à des marchés de prêt spécialisés de fonctionner avec des exigences de garantie et des paramètres de risque indépendants, tout en accédant à la liquidité partagée au sein de l’écosystème Aave au sens large.

Selon Aave, l’un des premiers marchés prévus sur Avalanche permettra aux utilisateurs d’emprunter en utilisant des actifs tokenisés comme garantie. Le protocole a indiqué que la nouvelle architecture prend en charge un éventail de garanties plus large que les versions précédentes. Les futurs marchés de prêt basés sur Avalanche pourraient inclure des actifs tokenisés tels que les bons du Trésor américain, les fonds monétaires, les crédits privés et les obligations d’entreprise, chacun fonctionnant selon des règles de garantie et des paramètres de risque personnalisés.

Aave reste le plus grand protocole de prêt décentralisé en termes de valeur totale verrouillée (TVL), détenant près de 14 milliards de dollars d’actifs répartis sur 23 réseaux blockchain, selon DeFiLlama.

Les actifs tokenisés acquièrent une utilité concrète

Cette expansion s’inscrit dans une tendance plus large, celle des institutions financières et des entreprises de blockchain qui développent des infrastructures permettant d’utiliser des actifs tokenisés comme garanties, tant sur les marchés financiers décentralisés que traditionnels. En février, Franklin Templeton s’est associé à Binance pour permettre aux institutions d’utiliser des parts de fonds monétaires tokenisées comme garanties hors bourse, tout en conservant les actifs sous-jacents sous garde réglementée.

Un mois plus tard, le Nasdaq a annoncé son intention d’intégrer sa plateforme de gestion des garanties à l’infrastructure d’actifs numériques de Talos, combinant ainsi la gestion des garanties, le suivi des risques et la surveillance des transactions au sein d’une plateforme unique dédiée au trading institutionnel d’actifs numériques.

L’adoption par les institutionnels continue de s’accélérer

Les principaux fournisseurs d’infrastructures de marché se lancent également dans les solutions de garanties tokenisées. En mai, la DTCC a annoncé qu’elle intégrerait la technologie Chainlink à sa plateforme de garanties tokenisées afin de prendre en charge les mouvements, l’évaluation et le règlement en temps quasi réel, en prévision d’un lancement prévu au quatrième trimestre. Plus récemment, le crédit institutionnel s’est imposé comme un autre secteur en pleine croissance. Mercredi, Grove a dévoilé une facilité de crédit de 500 millions de dollars en collaboration avec Galaxy Digital, destinée à financer des prêts institutionnels adossés à des cryptomonnaies à l’aide d’une infrastructure blockchain.

Parallèlement, le secteur des actifs du monde réel tokenisés continue de croître rapidement. Selon RWA.xyz, plus de 34 milliards de dollars d’actifs du monde réel sont actuellement tokenisés sur des blockchains publiques, contre environ 12,8 milliards il y a un an.

Sources :

https://cointelegraph.com/news/aave-brings-v4-to-avalanche-laying-groundwork-for-tokenized-asset-lending

https://defillama.com/protocols/lending