Balancer е платформа, подобна на Automated Market Makers.
Balancer е добре известна децентрализирана платформа за търговия, базирана на Ethereum. Нейната цел е да създаде отворена и достъпна алтернатива на централизираните борси, като дава възможност на всеки да търгува с Ether и ERC-20 активи в среда, която не изисква доверие и разрешения. Потребителите могат да използват Balancer, за да търгуват поддържани токени един срещу друг, да създават пулове за ликвидност, за да донесат ликвидност на протокола на Balancer, или да инвестират в вече съществуващи пулове, за да получат възвръщаемост от транзакциите. Balancer е в процес на разработка от 2018 г., а бронзовата версия е налице от 2020 г. Оттогава тя се издигна до една от топ 15 DEX платформите на Ethereum по отношение на търговския обем, както и една от топ 10 Ethereum DeFi DApps по отношение на заключената стойност.
Balancer Labs, технологична компания, която създава уникални решения, базирани на блокчейн, разработва протокола Balancer. Фернандо Мартинели и Майк Макдоналд, двамата основатели, имат дългогодишен опит в създаването и разширяването на успешни бизнеси и работят заедно с утвърден екип с богат опит в областта на блокчейна. Balancer, подобно на много от настоящите DeFi програми, има свой собствен нативен токен за ползване, известен като Balancer токен (BAL). Той се използва за управление на Balancer Protocol и може да бъде получен чрез осигуряване на ликвидност или търговия на платформата.
Balancer, известен още като автоматизиран пазарен създател, е съвременен тип децентрализирана борса. Това означава, че стойността на всеки актив се определя от съотношението на активите, обединени в пул за ликвидност. Когато потребителите извършват сделки, които добавят или отнемат ликвидност от едната страна на пула, съотношението на пула и съответно цената на всеки актив се променят.
Balancer, подобно на много други AMM системи, ще насочва транзакциите през онези пулове за ликвидност, които са необходими за постигане на най-добрата ставка за потребителя. В резултат на това обменът може да бъде пряк (например, ETH > BAL) или непряк (например, ETH > USDT > BAL).
Потребителите на Balancer понастоящем могат да създават или да инвестират в три вида пулове: споделени, интелигентни и частни. Само собственикът на частен пул може да променя настройките на пула и да осигурява ликвидност; споделените пулове са достъпни за всеки и имат фиксирани параметри; а интелигентните пулове се управляват от смарт договори. Платформата е достъпна чрез MetaMask, WalletConnect и редица други решения за портфейли и DApp браузъри, които се използват за взаимодействие със смарт договорите на Balancer.
Платформата има три основни потребителски групи:
- Доставчици на ликвидност, които създават свои собствени пулове или допринасят за съществуващите.
- Трейдъри и смарт договори, търсещи ликвидност за своите токени.
- Арбитражни търговци, които печелят от ценовата разлика между борсовите платформи.
Целта на Balancer като децентрализирана борсова платформа е да помогне на инвеститори и търговци, които желаят да обменят активи или да предложат ликвидност, без да зависят от централизирани посредници.
Тя предоставя функционалност, сравнима с тази на платформи като Uniswap и Sushi, но притежава и редица уникални характеристики, които я отличават от конкуренцията. Нивото на гъвкавост и контрол, което предоставя на собствениците на пулове, е една от основните й отличителни черти.