Trader al dettaglio, istituzionali e ad alta frequenza

Nel corso degli anni, le criptovalute si sono evolute da strumento di transazione in incognito fino a essere considerate una classe di investimento distinta con caratteristiche uniche e allettanti.

La crescita delle criptovalute ha attratto diversi tipi di investitori, dai principianti agli speculatori di mercato, fino ai grandi squali del vasto mare delle criptovalute, in quanto la negoziazione di criptovalute e asset criptati comporta un elevato potenziale di guadagno.

Tra i principali tipi di trader nella sfera delle criptovalute ci sono i trader al dettaglio, i trader istituzionali e i trader ad alta frequenza. L'obiettivo principale del trading di criptovalute è quello di generare profitti, ma la capacità di ciascun tipo di trading di generare reddito è diversa, in quanto dipende da diversi fattori, tra cui l'entità del capitale investito, le strategie incorporate e la capacità di utilizzo dei dati.

Che cos'è il trading al dettaglio?

Gli investitori o i trader al dettaglio sono quelli che effettuano operazioni di trading occasionali utilizzando somme di denaro relativamente piccole. Sono tipicamente trader non professionisti e non considerano l'investimento come un lavoro a tempo pieno, e il trading online per gli investitori al dettaglio non rappresenta in genere una fonte di reddito importante.

Nel mercato delle criptovalute, gli investitori al dettaglio fanno la maggior parte del loro trading attraverso gli exchange di criptovalute online che forniscono agli utenti la piattaforma per fare trading online di criptovalute.

Le caratteristiche comuni dei trader al dettaglio sono:

- Bassa competenza nei mercati finanziari

Tipicamente, i trader al dettaglio non sono molto esperti dei concetti avanzati che racchiudono il mercato finanziario. Sono le nozioni di base e fondamentali che di solito influenzano le loro decisioni. Questo comporta una certa tranquillità in quanto il processo decisionale non è complesso, ma può anche dare origine a decisioni prive di obiettivi e risultati finali ben ponderati.

- Capacità di ricerca limitate

Siccome i trader al dettaglio sono generalmente piccoli e alle prime armi, spesso si affidano solo a una manciata di risorse di ricerca prima di scegliere l'asset su cui operare o investire. Le loro limitate capacità di ricerca limitano il potenziale di esecuzione di operazioni che tengano conto dei vari fattori che possono influenzare il prezzo di un asset.

- Altamente influenzato dalle emozioni

Dalla paura di perdere l'occasione alla forza invidiosa dell'avidità, molte delle decisioni dei trader retail possono essere guidate (o mal guidate) dall'afflusso di emozioni. Ad esempio, i membri di una comunità possono incitarsi a vicenda ad acquistare grandi quantità di una certa criptovaluta dopo che il progetto alla base della criptovaluta ha recentemente subito un'importante rivelazione.

Che cos'è il trading istituzionale?

Seguendo un approccio simile a quello degli investitori retail, il trading istituzionale è quello in cui le organizzazioni scambiano grandi quantità di determinati asset. Nei mercati finanziari tradizionali, che offrono opportunità di investimento in vari asset come azioni e materie prime, agli investitori istituzionali sono state storicamente fornite opzioni e capacità di trading avanzate.

Ciò include orari di trading estesi, limiti più ampi al volume di trading e costi di trading più bassi. Nel regno delle criptovalute, i trader istituzionali spesso investono grandi somme di denaro e, a loro volta, influenzano in larga misura il prezzo di un determinato asset. Si tratta di grandi investitori fidati con un'elevata competenza di mercato e un'ampia conoscenza e capacità di ricerca. Tra gli investitori istituzionali più evidenti vi sono le banche commerciali, i fondi comuni di investimento, i fondi pensione e le compagnie di assicurazione.

Queste istituzioni fungono da fonte primaria di capitale nell'economia. Essi accrescono il capitale dei loro clienti grazie a una gestione e a una pianificazione efficaci. Mettendo insieme i fondi dei rispettivi clienti e allocandoli in modo efficace verso attività che possono ottenere rendimenti costanti, i trader istituzionali attraggono investitori piccoli e grandi che cercano di generare reddito su base regolare.

Che cos'è l'High-frequency Trading?

Chiamato anche trading sistematico e trading automatizzato, il trading ad alta frequenza (HFT) è un tipo di metodo di trading algoritmico avanzato che utilizza potenti computer per condurre un gran numero di operazioni in pochi secondi, o anche meno.

Questo tipo di metodo di trading analizza attentamente cumuli di dati di trading sotto forma di statistiche dettagliate delle transazioni degli ordini, tendenze e schemi grafici su una moltitudine di mercati e borse, e lo fa alla velocità della luce. I sistemi HFT si evolvono costantemente per diventare più complessi e più comprensivi di diversi tipi di dati, come il comportamento e le abitudini degli investitori nei momenti positivi e in quelli negativi.

Il trading ad alta frequenza transita molti ordini in pochissimo tempo, il che gli conferisce un vantaggio rispetto ad altre forme di approccio al trading. Un semplice esempio: più alta è la velocità di esecuzione degli ordini, più alti sono i profitti in generale. Questo perché gli ordini eseguiti tengono conto di fattori sostanziali, che potrebbero essere superflui se eseguiti, ad esempio, un minuto dopo. Questi fattori influenzano e modellano il mercato ora, e l'HFT si basa sul potere dell'ora!

Riepilogo

Ci sono molti partecipanti al mercato delle criptovalute, che ha un valore di quasi 1.000 miliardi di dollari, e la probabilità di successo dipende in larga misura dall'efficacia delle strategie di trading o di investimento incorporate, dalla quantità di fondi disponibili e dalla quantità di dati e statistiche sulle tendenze che possono essere utilizzate.

Principalmente, sono gli investitori istituzionali a dominare lo spazio di mercato, poiché in genere immettono grandi quantità di denaro per ogni operazione, e questo ha un impatto maggiore sul prezzo di un'attività rispetto alle operazioni dei piccoli investitori al dettaglio. Il trading al dettaglio è spesso su bassa scala ed è effettuato da individui che possono o meno avere elevate competenze di ricerca che possono aiutarli nel loro processo decisionale.

Sia che siate un trader al dettaglio, istituzionale o ad alta frequenza, se le cose non vanno come vorreste, potrebbe essere saggio rivedere le strategie adottate e forse rivedere il vostro approccio verso l'impegno nel mercato delle criptovalute. Sebbene vi siano molti fattori esterni che non possono essere controllati, possono comunque essere presi in considerazione.

Dipendentemente dai vostri obiettivi di investimento o di trading, il trading online di criptovalute può rappresentare una fonte di reddito alternativa, o forse un mezzo per generare il reddito principale, ma i rischi associati non sono una forza con cui fare i conti. Assicuratevi di comprendere i rischi del trading nel volatile mercato delle criptovalute prima di attingere al moderno mercato delle opportunità lucrative.