Balancer — це платформа, схожа на Automated Market Makers.
Balancer — це відома децентралізована торгова платформа на базі Ethereum. Її мета — створити відкриту та доступну альтернативу централізованим біржам, надаючи кожному можливість торгувати Ether та активами ERC-20 у середовищі, що не вимагає довіри та дозволів. Користувачі можуть використовувати Balancer для обміну підтримуваних токенів між собою, створення пулів ліквідності для забезпечення ліквідності протоколу Balancer або інвестування в існуючі пули для отримання прибутку від транзакцій. Розробка Balancer триває з 2018 року, а бронзова версія доступна з 2020 року. З того часу вона піднялася до рівня однієї з 15 провідних платформ DEX на Ethereum за обсягом торгів, а також однієї з 10 провідних Ethereum DeFi DApps за заблокованою вартістю.
Balancer Labs, технологічна компанія, що створює унікальні рішення на основі блокчейну, розробляє протокол Balancer. Фернандо Мартінеллі та Майк Макдональд, двоє засновників, мають багаторічний досвід у створенні та розширенні успішних бізнесів, і вони працюють разом із досвідченою командою, що має великий досвід у сфері блокчейну. Balancer, як і багато сучасних DeFi-програм, має власний нативний утилітарний токен, відомий як токен Balancer (BAL). Він використовується для управління протоколом Balancer і може бути отриманий шляхом надання ліквідності або торгівлі на платформі.
Balancer, також відомий як автоматизований маркет-мейкер, є сучасним типом децентралізованої біржі. Це означає, що вартість кожного активу визначається співвідношенням активів, об'єднаних у пулі ліквідності. Коли користувачі здійснюють операції, що додають або вилучають ліквідність з однієї сторони пулу, співвідношення пулу і, отже, ціна кожного активу змінюються.
Balancer, як і багато інших систем AMM, направлятиме транзакції через ті пули ліквідності, які необхідні для досягнення найкращого курсу для користувача. Як результат, обміни можуть бути як прямими (наприклад, ETH > BAL), так і непрямими (наприклад, ETH > USDT > BAL).
Наразі клієнти Balancer можуть створювати або інвестувати в три типи пулів: спільні, розумні та приватні. Тільки власник приватного пулу може змінювати налаштування пулу та надавати ліквідність; спільні пули доступні для будь-кого та мають фіксовані параметри; а смарт-пули регулюються смарт-контрактами. Доступ до платформи можна отримати через MetaMask, WalletConnect та низку інших гаманцевих рішень і браузерів DApp, які використовуються для взаємодії зі смарт-контрактами Balancer.
Платформа має три основні групи користувачів:
- Постачальники ліквідності, які створюють власні пули або роблять внески в існуючі.
- Трейдери та смарт-контракти, які шукають ліквідність для своїх токенів.
- Арбітражери, які отримують прибуток від різниці цін між біржовими платформами.
Мета Balancer як децентралізованої біржової платформи — допомогти інвесторам та трейдерам, які бажають обмінювати активи або надавати ліквідність, не покладаючись на централізованих посередників.
Вона надає функціонал, порівнянний з такими платформами, як Uniswap та Sushi, але також має низку унікальних особливостей, що вирізняють її серед конкурентів. Рівень гнучкості та контролю, який вона надає власникам пулів, є однією з її головних відмінних рис.